Obwohl sich der Großteil der Familiensammlung Thyssen-Bornemisza in ihrem gleichnamigen Museum in Madrid befindet, beschloss Carmen Cervera (ehemals Baronin Thyssen-Bornemisza), eine begeisterte Kunstsammlerin, ihre eigenen Galerien in Malaga zu eröffnen. In seinen Galerien befindet sich vielleicht die beste visuelle Darstellung andalusischer Kunst mit bekannten Künstlern von Sorolla über Zuburán bis Ezquerra aus dem 13. bis 20. Jahrhundert.
Das 2011 eröffnete Carmen Thyssen Museum (Museo Carmen Thyssen) befindet sich teilweise in einem Barockpalast aus dem 16. Jahrhundert - dem Palacio de Villalón - einer eigenständigen Sehenswürdigkeit. Tatsächlich sind der Palast und seine Kunst hier nicht einmal die historischsten Gegenstände: Als das Museum gebaut wurde, wurden unten römische Ruinen entdeckt.
In der alten Kapelle des Gebäudes befindet sich die Sammlung „Alte Meister“, eine Ausstellung mit Werken der wertvollsten Künstler der Sammlung. Der Palastteil des Museums beherbergt auch einen malerischen Innenhof mit Säulen, ein Inbegriff des architektonischen Elements in Südspanien.
Weitere Sammlungen - darunter Romantische Landschaft und Costumbrismo, Précieux und Naturalist sowie Fin-de-siécle - befinden sich in dem angrenzenden Gebäude, das speziell für das Museum errichtet wurde. Inzwischen sind auch verschiedene wechselnde Ausstellungen zu sehen.